國際金屬交易數據 LME基金屬市場主要交易數據

期商評市

路透
LME:
倫敦金屬交易所(LME)期銅、期鎳和期鋅周四上揚,因來自中國的需求強勁,且對于美國經濟成長可能放緩的憂慮減輕.
三個月期銅一度升至去年12月14日以來最高水準每噸6,784.5美元,收盤時縮減漲幅至1.8%,報6,730.
三個月期鎳揚升1,400美元或3.2%,收報45,300;三個月期鋅漲2.4%至3,195.
金屬價格得到支撐,之前聯邦儲備理事會(FED)周三宣布維持利率不變,并稱仍對通膨感到擔憂,但未明確表示可能進一步升息.
法國興業銀行分析師Stephen Briggs稱:"我感覺美國快要降息了...FED將能夠確保美國經濟放緩之勢得到控制."

**中國銅需求強勁**

交易商強調指出,關于中國銅進口的消息亦扶助基本金屬價格漲勢.
巴克萊(Barclays Capital)的報告中稱,中國精煉銅進口的正面進展,反映出其縮減銅庫存的趨勢告一段落.
報告中指出,中國2月精煉銅凈進口約147,700噸,處于歷史高位.
LME的銅庫存周四減少1,525噸,至187,775噸.自3月初以來,銅庫存已減少了約20,000噸.
期銅出現逆價差亦體現出銅供應緊張.
現貨銅較三個月期銅的升水持于70/75美元,略低于周二水準,當時升水達逾81美元.但從去年11月至本月初以來一直為貼水,即正價差.


**期鎳價格上揚**

自去年底以來,期鎳價格已上漲逾30%,受來自不 鋼生產商的需求以及庫存位于關鍵低位提振.
LME的鎳庫存增加12噸,至4,314噸,其中僅有2,922噸有倉單且為市場可用,這個數量低于全球一天的消費量.
周四中國一國有研究機構的資深分析師稱,今年中國對鎳的需求可能會增加20%.
三個月期鋁漲至2,778/2,780美元,昨日尾盤水準為2,750/2,755.三個月期錫報每噸14,000/14,050美元,昨日尾盤水準為13,850/13,900.三個月期鉛漲至1,920/1,930美元,昨日尾盤報1,915/1,920.

COMEX:
紐約商品期貨交易所(COMEX)期銅周四收盤時守住可觀漲幅,交易商表示,因有消息指中國銅消費似呈增長,帶動期銅升至三個月高位.
周三,美國聯邦儲備理事會(FED)的聲明被許多市場人士認為是對降息的暗示,降息將提振經濟并支撐銅價,這使得此間市場氣氛本已向多,而今日中國強勁的數據令利多氣氛愈發濃厚.
5月期銅收高5.4美分至每磅3.0730美元,為自去年12月13日以來最高收盤水準,盤中交易區間為3.0375-3.0950.
在被問及今日期銅上漲緣由時,一紐約交易商表示:"因來自中國的需求消息正面、空頭回補以及股市在過去一周半趨穩."
美林在研究報告中表示,中國海關最新的數據表明,基本金屬消費增長強勁,因中國生產和進口都在增加.
COMEX期銅成交量估計為4,000口,周三最終成交量為13,908口.

AMT
銅：期銅即日開盤堅挺，尾盤表現平靜，但收高。
鋁：受期銅強勁上揚的帶動而走高。期鋁上觸2,800美元/噸后回落。雖然即日收高，但預計后市將下跌。
鉛：表現十分沉悶的一天，跟隨主要基金屬走勢，市場情緒仍然緊張不安。
鋅：早盤表現疲軟，但一家基金愿意在3,170/3,175美元/噸買進。仍然看跌，建議在3,250美元/噸附近拋售。
錫：即日表現持穩，首次收于14,000美元/噸上方。仍然樂觀，但印尼在3月末前將發布許可證的市場消息可能將對市場產生短期影響。
鎳：表現堅挺，收盤高于10日均線。預計在確立新趨勢前，市場將進行幾日區間交易。

國際金融市場

美國股市：
道瓊工業平均指數上漲13.62點或0.11%，收于12,461.14點。
納斯達克綜合指數小跌4.18點或0.17%，收于2,451.74點。
標準普爾500指數微跌0.50點或0.03%，收于1,435點。

歐洲股市：
德國DAX 30指數收盤上漲2.2%，至6,856.96點。
法國CAC 40指數收盤上漲1.8%，至5,598.37點。
倫敦富時100指數收盤漲1%，至6,318點。

紐約匯市尾盤:
紐約 當日 今年以來2006年
尾盤價 上收市價 漲跌% 漲跌% 收市價
-----------------------------------------------------------------
歐元/美元 <EUR=> 1.3336 1.3385 -0.37 +1.06 1.3196
美元/日圓 <JPY=> 118.08 117.60 +0.41 -0.78 119.01
歐元/日圓 <EURJPY=> 157.50 157.40 +0.06 +0.24 157.12
美元/瑞郎 <CHF=> 1.2137 1.2094 +0.36 -0.39 1.2184
英鎊/美元 <GBP=> 1.9647 1.9678 -0.16 +0.30 1.9588
美元/加元 <CAD=> 1.1579 1.1555 +0.21 -0.61 1.1650
澳元/美元 <AUD=> 0.8065 0.8076 -0.14 +2.22 0.7890
歐元/瑞郎 <EURCHF=> 1.6187 1.6187 0.00 +0.63 1.6085
歐元/英鎊 <EURGBP=> 0.6787 0.6801 -0.21 +0.73 0.6738

美國債市：
美國公債價格周四下跌,回吐昨日的急劇漲幅,因市場不確定美國聯邦儲備理事會(FED)軟化關于通膨的言論是否意味著真的就會很快降息.
美國短期利率期貨顯示,FED在6月底前降息的幾率從周三FED發布政策聲明後的約50%降至32%左右.
對美國通膨問題持續的擔憂促使投資者拋出較長期公債.因隨著時間推移,通膨會降低公債的價值,在通膨上升的環境下,長期公債價格的跌幅將會最大.
"持于不適宜水準上方的核心通膨將推高長期公債的收益率,"Royal Bank of Canada Capital Markets固定收益策略師T.J. Marta稱.
30年期公債價格當日曾短暫下跌逾一大點,將收益率(殖利率)推高至自2月底來的高位.
認為FED周三會後聲明暗示央行現在不太可能進一步升息的債券投資者,仍更為青睞短期公債.比如兩年期的短期公債的走勢緊密跟隨市場對央行利率決策變化的預期.
"今日公債的走勢是對FED改變收縮貨幣政策傾向做出的反應,"荷蘭銀行美國公債部門交易主管Rick Klingman稱.

**收益率曲線態勢更為陡峭**

"自FED聲明公布後以來,我們看見收益率曲線在趨陡,"他說道.
當長期公債收益率較短期公債收益率的差距擴大時,收益率曲線會變得更為陡峭.
兩年期公債<US2YT=RR>價格下滑3/32,收益率報4.59%.
指標10年期公債<US10YT=RR>價格下跌13/32,將收益率推高至4.59%.
30年期公債<US30YT=RR>價格走低30/32,收益率報4.78%,盤中收益率最高曾升至4.79%,為自2月23日來的最高位.
盡管周三FED維持利率不變并不讓人意外,但其在會後聲明中沒有提及"進一步收緊貨幣政策"的可能性,這著實讓交易商始料未及.
周三FED發布聲明後,兩年期公債收益率跌至低于10年期公債收益率的水準,令收益率曲線于逾七個月來首次恢復正常態勢.
一些債券分析師周四表示,他們預期10年期公債收益率高出兩年期公債收益率的部分在未來大概三個月內會擴大至20個基點左右.
很多投資者對FED聲明的理解是,央行下一步舉措可能是通過降息支撐疲弱的經濟,盡管分析師仍在爭論,FED是否已完全放棄緊縮貨幣政策的傾向,抑或仍保留著些許升息的傾向.
"我認為此次FED的聲明意義重大,因其恢復中立立場,盡管這次的中立立場與以往有點不同,"美銀證券利率策略主管Michael Cloherty稱.
"從今天的市場反應看來,結果是公債價格大幅回落.我們仍需要看到更多顯示經濟疲勢的跡象,這樣才能真正促使FED不僅改變口氣,還會付諸實際行動."

-----------------------2009GMT------------------------
價格 變動 收益率%
兩年期公債<US2YT=RR> 100-09/32 (-03/32) 4.595
五年期公債<US5YT=RR> 100-19/32 (-08/32) 4.487
10年期公債<US10YT=RR> 100-09/32 (-14/32) 4.591
30年期公債<US30YT=RR> 99-17/32 (-31/32) 4.780

國際商品市場

能源市場:
紐約商業期貨交易所(NYMEX)原油期貨周四收高逾2美元,因繼政府周三數據顯示汽油和餾分油庫存減少後,人們對燃料供應感到擔心.
此為汽油庫存連續第六周下降,餾分油庫存則為連續第八周,這扶助原油期貨,盡管原油庫存本身連續第二周增加.
原油價格呈上漲,因煉廠紛紛結束季節性維護,準備迎接即將到來的夏季駕車出行旺季,屆時汽油需求將大增.
NYMEX-5月原油期貨收高2.08美元或3.5%,報每桶61.69,日高在61.75,日低則在59.95.
其突破了阻力位61,支撐位則在59.21.


倫敦洲際交易所(ICE)布蘭特5月原油期貨收高1.74美元,或2.9%,報62.51美元,此前觸及日高62.65美元.
NYMEX-4月取暖油合約收高5.34美分,或3.2%,報每加侖1.718美元.盤中交易區間介于1.6685至1.7213美元,後者為自上周五來的高點.阻力位在1.70美元,支撐位在1.6882美元.
NYMEX-4月RBOB汽油期貨收漲2.26美分,或1.2%,報每加侖1.9575美元,盤中交易區間為1.93至1.963美元,低于周二觸及的七個月高位1.985.
自1月18日觸及1.3351美元的低位至周二創下高位以來,汽油價格已累計上揚近65美分,或49%.
"市場在進行很多基于技術面因素的交易.周三庫存數據顯示汽油和餾分油庫存下降肯定對市場構成支撐,"IAF Advisors研究主管Kyle Cooper稱.
石油輸出國組織(OPEC)研究部門主管Hasan Qabazard周四在曼谷稱,"我們認為現在的油價處于合理水準."
"我們希望油價能保持在現今每桶50-60美元的水準,"他對記者稱.
OPEC成員國石油部長并未排除在9月前進一步采取減產措施的可能,9月他們將召開會議討論產量政策.

貴金屬市場:
紐約商品期貨交易所(COMEX)期金周四收高,受油價漲勢帶動,且聯邦儲備理事會(FED)會議聲明中軟化升息傾向,幫助黃金吸引買盤.不過交易商警告稱,在下周五4月期金第一通知日到來前,可能會有投資者了結獲利.
指標4月期金收升4.20美元至每盎司664.20美元,當日介于662.30-667.60間波動,後一水準為三周高位.期金目前已經連續六個交易日收高.
Blanchard & Co.經濟研究主管Neal Ryan在每日報告中指出,金價應會大幅走高,受FED會議聲明和油價漲勢激勵.美國原油期貨周四勁揚超過3%.
COMEX期金成交量估計為25,000口.
但FC Stone的分析師George Nickas指出,股市走堅可能重又吸引資金流入股市,這可能會打壓金市.
現貨金<XAU=>報664.60/5.60美元,高于周三尾盤的660.90/1.90.倫敦金午後定盤價為663.00
5月期銀收漲16.0美分或1.2%,報每盎司13.480美元.現貨銀<XAG=>報13.41/3.46美元,周三尾盤報13.27/3.32.
紐約商業期貨交易所(NYMEX)4月鉑金(白金)期貨收盤攀升11.00美元至1,241.00.現貨鉑金<XPT=>報1,235.00/40.00.
6月鈀金期貨跳漲5.75美元或1.6%,報357.75.現貨鈀金<XPD=>報352.00/57.00.